ABB 8/2007

Technische Beobachtungen:

1. Mittelfristiger Aufwärtskanal (seit Sommer 2006) nach unten durchbrochen.

2. Die Fundamentals der Aktie, bzw. der Weltwirtschaft/des SMIs, sprechen nicht dafür, dass sie Aktie jetzt einen Downtrend beginnen würde.

3. Am 23.2. kam der Fall zum Halten, was sich in der Hammerfigur des Kerzencharts zeigt.

Mutmassung:

4. Die leicht ansteigenden unteren Notierungen des Kurses deuten darauf hin, dass die Aktie sich in den nächsten Wochen in einen Konsolidierungswimpel begeben wird, bevor sie weiter steigen kann. In einem solchen Wimpel ist es üblich, dass es zu drei Aufwärts- und zwei Abwärtsbewegungen kommt, bevor die Aktie aus ihm hinaustritt.

5. Ich erwarte, dass ABB nächste Woche ein Retracing durchmacht, von nicht weniger als einem Drittel ihres Abschlages seit dem 15.12.07. In der Folge sollte sie wieder an die 23 herantreten, vor einem erneuten Abschlag gegen das untere Wimpelende.

6. Das Szenario des Abwärtstrends würde eintreten, falls sie unter den Support bei 21.70 treten würde.

Apple: Einstieg jetzt?

Rückblick: Im Januar 2006 begann für Apple ein mittelfristiger Downtrend. Falsche Analogie, falls man daraus entimmt, es müsse dieses Jahr auch so kommen?

Bear Stearns letztwöchige Analyse, aufgrund der die Aktie emporschnellte:
http://ce.seekingalpha.com/article/27659
Es ist klar, dass Apple heutzutage viel breiter diversifiziert ist als 2006, wodurch die Unsicherheit, wie sie im ersten Halbjahr 2006 aufkam, kaum mehr in dem selben Mass erscheinen sollte. Nun steht Apple auf vier Beinen: iTunes; Computers; iTV; iPod. Und das iPhone ist in Produktion!

Die Erwartung auf das iPhone sind berechtigt hoch.
http://telecom.seekingalpha.com/article/27842
Aufgrund der Untersuchung kann angenommen werden, dass Apple bei den Mobiles einen weit grösseren Marktanteil haben wird, als es die Zielgrösse von nur einem Prozent für Ende 2007 ist.

Zur Technik der Aktie: Die Aktie hat ihr unteres, aufsteigendes Kanalband, das sich seit Mitte 2006 ergeben hat, noch nicht durchschlagen. Erst jenes wäre ein Indiz, dass sie sich auf einen Downtrend begeben hat. (Allerdings dauerte auch in der Vergangenheit ein Trendwechsel länger als dreissig Tage, er kann sich über zwei Monate hinziehen...)

Es fragt sich also, was die Aktie gegenwärtig für eine Form entwickelt. Ist sie am Anfang eines Downtrends oder in einer Konsolidierungsphase?

Ich vermute aufgrund der gegenwärtigen Chart-Form im Vgl. zu den Fundamentals, dass sie sich in einem Seitwärtswimpel befindet. Falls sie in den nächsten Tagen gegen 93 schwappt und dann auf gegen 87 zurückfällt, wäre die Annahme bestätigt. Es ist klar, dass sie in Antizipation des iPhones diese Konsolidierungsform nach oben verlassen würde.

Insgesamt ist der gegenwärtige Preis zum Einkauf zu einem langfristigen Engagement geeignet. Aufgrund Apples gegenwärtiger Pipeline kann damit gerechnet werden, dass die Aktie Ende 2007 bei nicht weniger als 140 liegt, was eine gute Jahresrendite ergibt.

Entsprechend favorisiert das komplexe soziale System, das eine Aktie darstellt, aapl jetzt schon: Sechzig Prozent der US-Fondsmanager kaufen aapl jetzt.
http://www.thebuylist.com/default.aspx?Stock=aapl

Chevron 22.2.07

1. Die Aktie ist gegenwärtig am unteren Ende ihres mittelfristigen Aufwärtskanals.
2. Seit ihrem Top Ende Dezember hat sie gegen 10 Prozent eingebüsst.
3. Seit dem 1. Februar bildet ihre Abschlag einen Keil abwärts in der schnellsten Speed-line.
4. Sie hat gestern mit einer Art Hammer geschlossen, mit langem unterem Schatten, der weitere Abschläge schwer macht.
5. Aufgrund der Fibonnaci-Linien und des Gann-Fächers sollte sie nun wenigstens auf 71.50 zurück schwappen, in ein paar wenigen Tagen. Es ist aber auch durchaus anzunehmen, dass sie die 74 zum Test wieder anläuft.
6. Die steigenden unteren Notierungen deuten darauf hin, dass die Aktie sich in einen Wimpel begibt.
7. Geeignet für ein kurzfristiges Engagement.

Naturgesetzlichkeit im SMI

Beobachtungen am 22.1.07, unter dem Eindruck der Lektüre von Elliott's "Nature's law - The Secret of the Universe". Ich emplifiziere das Gelernte am SMI:

1. Seit der November-Dezember-Korrektur schritt der SMI gemäss den verschiedenen Geschwindigkeitslinien des Gann-Filters voran.

2. Gemäss den Elliott-Wellen schritt er in drei Auwärtschüben voran, die zunehmend abflachten.

3. Im MACD zeigt sich seit Ende Januar eine bärische Divergenz. Momentum und relative Stärke deuten seit drei Woche auf ein nahendes Topp hin.

3. Ab dem Januar bildete der SMI zunehmend eine Keilformation: noch eine Vorankündigung für ein nahendes Topp.

4. Im Wochen-Kerzen-Chart kündigt jetzt sich ein bärisches Engulfing an. Zusammen mit den anderen Anzeigen spricht das für ein Topp.

5. Im Tages-Kerzen-Chart zeigt sich am 19.2.07 ein Grabstein. Darauf folgen zwei schwarze Krähen, die nächstens ein bärisches Engulfing ergeben.

Wir sehen hier ein Topp in klassischer Form. Es gibt viele Formen, die ein Topp annehmen kann. Zur Ausbildung braucht es Wochen.